طراحی و اعتبارسنجی مدل نوین سنجش ریسک درماندگی مالی در بانکهای بورسی
هادی اسمعیلی دانشآموخته دکتری مهندسی مالی دانشگاه آزاد اسلامی واحد کاشان در گفتگو با خبرنگار آنا درباره مقاله خود با عنوان«طراحی و اعتبارسنجی مدل سنجش ریسک درماندگی مالی» اظهار کرد: دلیل انجام چنین پژوهشی، طراحی و اعتبارسنجی مدل سنجش ریسک درماندگی مالی، بود. روش پژوهش بهکارگرفته شده براساس مدل سازی ساختاری-تفسیری و الگوی اقتصادسنجی مبتنی بر OLS تعدیل شده در نرم افزار ایویوز۱۰ است.
وی افزود: جامعه آماری پژوهش، بانکهای بورسی در قلمرو زمانی ۱۱ ساله از سال ۱۳۹۱ تا پایان سال ۱۴۰۲ بوده و نمونه آماری در برگیرنده اطلاعات مربوط به مدل سنجش ریسک درماندگی مالی، است. از نتایج اصلی پژوهش حاضر میتوان به این موارد شامل براساس ضرایب رگرسیونی معیارها، ریسک اعتباری بانک و ریسک نقدینگی بانک با ضریب ۹۹ درصدی و ۹۵ درصدی، باعث کاهش ریسک درماندگی مالی در بانکهای بورسی شده اشاره کرد.
دانشآموخته دکتری مهندسی مالی دانشگاه آزاد اسلامی واحد کاشان اضافه کرد: از سویی دیگر، تغییرات سود خالص به کل دارایی بانک و خالص سرمایه درگردش به کل دارایی بانک، دارای تأثیرات کاملا معناداری بر کاهش ریسک درماندگی مالی در بانکهای بورسی بوده؛ زیرا ضریب آنها ۹۹ درصد و ۹۴ درصد محاسبه شده است.
اسمعیلی ادامه داد: از طرفی دیگر، ریسک بازار بانک، ارزش بازار به ارزش دفتری بانک و کل بدهی به کل دارایی بانک با ضریب ۹۱ درصدی دارای اثرات معنادار و مشابهی بر کاهش ریسک درماندگی مالی در بانکهای بورسی هستند درحالی که، معیارهای ریسک عملیاتی بانک، ریسک نرخ بهره بانکی، سود خالص بانک به حقوق صاحبان سهام و اندازه کل داراییهای بانک با ضریب تقریبی ۸۰ درصدی در رتبههای بعدی قرار دارند.
وی اضافه کرد: از سویی دیگر با توجه به نمودار قدرت – وابستگی، ریسک نقدینگی بانک دارای بیشترین قدرت نفوذ، یعنی ۱۰۰ درصد و کمترین میزان وابستگی، یعنی ۱۷ درصد محاسبه شده که در ناحیه مستقل (وابستگی کم و نفوذ زیاد) قرار دارد. در حقیقت، ریسک اعتباری بانک و ریسک عملیاتی بانک دارای با قدرت نفوذ بالا، یعنی ۸۳ درصد و ۶۷ درصد و میزان وابستگی متوسط، یعنی ۵۰ درصد اندازه گیری شده که در ناحیه پیوندی (نفوذ زیاد و وابستگی متوسط) جای گرفتهاند.
دانشآموخته دکتری مهندسی مالی دانشگاه آزاد اسلامی واحد کاشان بیان کرد: در حالی که، خالص سرمایه درگردش به کل دارایی بانک، سود خالص به کل دارایی بانک و ریسک بازار بانک با بالاترین میزان وابستگی، یعنی ۱۰۰ درصد و کمترین قدرت نفوذ یعنی ۵۰ درصد، قرار گرفتند.
اسمعیلی گفت: کاربرد نظری این پژوهش، توسعه چارچوب نظری یکپارچهای برای سنجش ریسک درماندگی مالی با ترکیب روشهای کیفی و کمی بوده، کاربرد عملی یافتهها نیز ارائه یک ابزار اولویتبندی شده به مدیران بانکی و نهادهای نظارتی است. همچنین، به کارگیری مدل GARCH درک پویاتری از رفتار نوسانات ریسک ارائه کرد.
انتهای پیام/
