مزیت‌های سرمایه‌گذاری متمرکز در صندوق بخشی

به گزارش گروه اقتصاد خبرگزاری آنا، سرمایه‌گذاری متمرکز در یک صنعت یا یک قسمت از اقتصاد کشور، روشی است که بسیاری سرمایه‌گذاران حرفه‌ای در سراسر جهان به کار می‌برند و از این طریق، به سود می‌رسند. این روش معمولا زمانی استفاده می‌شود که سرمایه‌گذار از طریق تحلیل‌های مختلف، برای یک صنعت آینده روشنی پیش‌بینی می‌کند. البته از آن جا که معمولا در هر صنعت، شرکت‌های متعددی فعال هستند و انتخاب بهترین‌ها فرایند دشواری است، استفاده از صندوق‌های بخشی راهکار مناسب‌تری به نظر می‌رسد.

در ادامه این مطلب، صندوق بخشی یا sector fund را به شما معرفی می‌کنیم.

آشنایی با صندوق‌های بخشی

در سال‌های اخیر، صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلف توانسته‌اند با ساده‌سازی مسیر سرمایه‌گذاری، رضایت افراد زیادی را جلب کنند. کسب سود از صندوق‌ها برای همه سرمایه‌گذاران با هر میزان ریسک‌پذیری امکان‌پذیر است و هر روز طرفداران سرمایه‌گذاری در صندوق‌ها بیشتر و بیشتر می‌شود.

این صندوق‌ها انواع مختلفی دارند و با مدیریت حرفه‌ای، سرمایه‌گذاران را از دردسر پایش هر روزه بازار و انتخاب بهترین گزینه‌های خرید و فروش رها می‌کنند.

صندوق بخشی نیز نوعی صندوق سرمایه‌گذاری است اما با دیگر صندوق‌ها، تفاوتی مهم دارد.

در بورس ایران، سرمایه‌گذاری متمرکز در یک صنعت مشخص مانند پتروشیمی‌ها تا پیش از این، فقط با خرید سهام شرکت‌های فعال در آن صنعت ممکن بود. این روش سرمایه‌گذاری نیاز بیشتری به بررسی مرتب عملکرد شرکت‌ها داشت چرا که کوچک‌ترین تغییری می‌توانست به کلی سرنوشت سرمایه‌گذاری را تغییر دهد.

صندوق بخشی، صندوقی است که بخش قابل توجهی از دارایی آن در یک صنعت مشخص سرمایه‌گذاری می‌شود و برای سرمایه‌گذاران خود فرصت کسب سود از رشد آن صنعت را فراهم می‌کند.

معمولا صندوق‌ها دارایی خود را به موارد مختلفی چون سهام، اوراق بهادار درآمد ثابت، گواهی سپرده سکه و طلا و ... با توزیع مختلف اختصاص می‌دهند اما صندوق‌های بخشی چارچوب متفاوتی در مورد تخصیص سرمایه خود دارند.

حداقل ۷۰ درصد و حداکثر 100 درصد از دارایی صندوق بخشی باید در صنعت مورد نظر سرمایه‌گذاری شود. صندوق‌های بخشی تنها از ۱۰ درصد دارایی خود می‌توانند برای سرمایه‌گذاری در دیگر صنعت‌ها استفاده کنند. باقی‌مانده دارایی این صندوق‌ها بنا به رویکرد مدیر صندوق به موارد دیگری چون انواع اوراق‌ بهادار اختصاص می‌یابد.

صندوق‌های بخشی معمولا قابل معامله در بورس یا ETF هستند اما چند مورد صندوق بخشی صدور و ابطالی نیز در جهان وجود دارد.

به علت تمرکز صندوق‌های بخشی بر توانایی‌های رشد یک صنعت، بازدهی این صندوق‌ها را می‌توان عاملی جذاب در انتخاب آن‌ها دانست. تمرکز بیشتر از ۷۰ درصد دارایی این صندوق باعث می‌شود سرمایه‌گذاران سود بیشتری از رشد صنعت کسب کنند.

علاوه بر این، صندوق‌های بخشی یک گزینه سرمایه‌گذاری محبوب در بازارهای جهانی شناخته می‌شوند. تا جایی که با بررسی دارایی این صندوق‌ها در کشورهای مختلف به اعداد و ارقام قابل توجهی برمی‌خوریم.

بهتر است در کدام صنعت سرمایه‌گذاری کنیم؟

بازار سرمایه‌ ایران از شرکت‌های متفاوتی در دسته صنایع مختلف تشکیل شده است. معمولا سهم بعضی صنایع از شاخص کل بازار بیشتر است و این مسئله می‌تواند یکی از دلایل اهمیت بالای آن صنعت باشد. در یک نگاه کلی می‌توان ادعا کرد بیش از پنجاه صنعت در بازار بورس فعالیت می‌کنند.

 اما یک سرمایه‌گذار با چه معیاری باید یک صنعت را از میان صنایع مختلف انتخاب کند؟

معیارهای مختلفی برای انتخاب یک صندوق بخشی وجود دارد اما همواره، بازدهی مهمترین معیار محسوب می‌شود.

در چند سال گذشته گروه محصولات شیمیایی از پربازده‌ترین گروههای بورس ایران به شمار می رود. بازدهی این صنعت به وضعیت جغرافیایی کشور و میزان برخورداری ما از منابع طبیعی نیز وابسته است. تنوع بالای محصولاتی که در ذیل این صنعت تولید می‌شوند و اهمیت آن نیز می‌تواند از دلایل انتخاب صنعت شیمیایی و پتروشیمی باشد. به هر جهت، بر کسی پوشیده نیست که بخش اعظمی از درآمد خالص کشور از صنایع شیمیایی تامین می‌شود.

در میان صنایع مختلف معمولا صنایع زنده، رو به رشد و آن دسته که روابط صادراتی خود با جهان را حفظ کرده‌اند، برای سرمایه‌گذاری مناسب‌تر هستند. این معیاری است که صندوق‌های بخشی نیز به آن توجه می‌کنند و با یک بررسی کلی می‌توان دلیل انتخاب صنعت شیمیایی و پتروشیمی را درک کرد. این صنعت سهم زیادی از بازار سرمایه را به خود اختصاص داده است. در آخرین بررسی‌ها سهم صنعت شیمیایی از کل بازار 25 درصد بوده است.

به علاوه میزان تقسیم سود در این صنعت همیشه یکی از اصلی‌ترین عوامل ترغیب‌کننده  سرمایه‌گذاران به شمار می‌رود. به طور معمول شرکت‌های زیرمجموعه این صنعت فعالیت‌هایی صادرات محور دارند و این صنعت، در یکی از استراتژیک‌ترین زمینه‌های تولید درآمد ملی کشور در حال فعالیت است. این دلایل می‌تواند به خوبی انتخاب صنعت شیمیایی و پتروشیمی را به عنوان اولین صنعتی که صندوق‌های بخشی ایران به آن می‌پردازند، توجیه کند.

کلام آخر

سرمایه‌گذاری یکی از بهترین ابزارهایی است که می‌تواند نقش مخرب تورم بر دارایی هر فرد را خنثی کند. در این راه تنها لازم است افراد گزینه‌ مناسب‌ برای سرمایه‌گذاری را بیابند. اگر می‌توانید آینده‌ای درخشان برای صنعتی پیش‌بینی کنید، علاقه به کسب سود از پتانسیل‌های رشد یک صنعت مشخص دارید و ریسک این سرمایه‌گذاری را می‌پذیرید، صندوق های بخشی قابل معامله با ورود به بورس، می‌توانند یک گزینه درخشان برای سرمایه‌گذاری باشند. صندوق بخشی بر خلاف دیگر صندوق‌ها بیش از هفتاد درصد از دارایی خود را به یک صنعت مشخص اختصاص می‌دهد و سرمایه‌گذاری شما را متمرکزتر خواهد کرد.